蘋果iphone6鏈六月份正式進入備貨,預(yù)計代工廠商備貨1億臺iphone以上,八月份供應(yīng)鏈將進入高峰期,并持續(xù)維持3個月,1500萬臺iwatch,四季度供應(yīng)鏈將充分受益,如歌爾聲學(xué)、立訊精密、德賽電池、環(huán)旭電子等主力供應(yīng)鏈預(yù)計同比將大幅增長。我們預(yù)測蘋果目前還有45%的存量客戶使用iphone4和4s產(chǎn)品,有翻倍替換空間,三星目前galsxy系列1.6億存量客戶的轉(zhuǎn)移空間。蘋果傳感器、NFC、藍寶石、指紋識別等新技術(shù)將搭建新的生態(tài)圈,相關(guān)產(chǎn)業(yè)也將迎來爆發(fā)。

　　蘋果鏈下半年確定業(yè)績高增長,繼續(xù)強烈推薦:蘋果產(chǎn)業(yè)鏈市場中少有的連續(xù)三個季度基本面持續(xù)環(huán)比改善的行業(yè),預(yù)計三季度業(yè)績爆發(fā),且機構(gòu)持倉不高。繼續(xù)看好蘋果產(chǎn)業(yè)鏈迎來戴維斯雙擊,堅定看好歌爾聲學(xué)、大族激光、立訊精密、欣旺達、金龍機電、超聲電子,重點配臵德賽電池,關(guān)注環(huán)旭電子,露笑科技和安潔科技。指紋識別產(chǎn)業(yè)鏈進入元年,關(guān)注晶方科技、碩貝德、水晶光電、歐菲光;NFC預(yù)計蘋果iphone6將配臵,并推動生態(tài)圈的發(fā)展,關(guān)注天喻信息、順絡(luò)電子等相關(guān)公司隨著產(chǎn)業(yè)鏈爆發(fā)充分受益;手機產(chǎn)業(yè)鏈的CNC金屬件發(fā)展是行業(yè)大趨勢,比亞迪電子在香港繼續(xù)新高,cnc在蘋果帶動以及三星、聯(lián)想和華為推動下未來三個季度供不應(yīng)求,關(guān)注長盈精密和勁勝精密。

　　半導(dǎo)體行業(yè)將進入高速發(fā)展期。費城半導(dǎo)體指數(shù)持續(xù)創(chuàng)新高,隨著下游智能終端及通信市場興起,國內(nèi)研發(fā)實力以及制造能力提升,上游芯片國產(chǎn)化進程有望加速。看好隨著下游市場需求擴大及國產(chǎn)芯片化進程加速,國內(nèi)半導(dǎo)體行業(yè)將進入高速發(fā)展期,關(guān)注長電科技、碩貝德、晶方科技、太極實業(yè)等封測公司、國民技術(shù)等芯片設(shè)計公司以及IC載板領(lǐng)域的興森科技。

　　LED行業(yè)二季度旺季出貨持續(xù)高峰,上游芯片廠商供貨緊張,從訂單看,至少持續(xù)至七月份,建議關(guān)注陽光照明、三安光電。LCD國內(nèi)市場份額提升,上游將迎來機會,看好東旭光電?？春密姽る娮哟罅⒖萍?、中航光電。新能源汽車銷量市場爆發(fā),關(guān)注上游電容企業(yè)法拉電子、江海股份、銅峰電子。

　　上周市場回顧:電子板塊上周漲跌幅-2.67%,跑輸滬深300指數(shù)0.86個百分點,年初以來累計上漲6.30%,跑贏滬深300指數(shù)14.59個百分點。上周子行業(yè)中半導(dǎo)體、元件、光學(xué)光電子、其他電子、電子制造漲跌幅分別為-4.26%、-0.51%、-2.89%、-1.68%、-3.27%。